發表文章

目前顯示的是 7月, 2013的文章

漫步華爾街

圖片
: 每隔一段時間就有人會提出這本書, : 這本書無益於操作啊。 : 如果你覺得這本書有用的話, : 根本就不該操作股票才對。 : 還有一堆基金經理人是靠這吃飯的, : 就證明這本書是錯的。 第一個問題:你真的有看過這本書嗎? 作者明明就在書中強調股票在長期是優於債券與現金的投資工具, 再來他也提出數據證明主動型基金整體的績效是輸給被動型基金的, 投顧老師靠收會員賺錢,不代表他操作真的可以勝過大盤,主動型基金也是一樣。 : 彼德林區的基金績效不好嗎? : 而且根本沒有效率市場這事。 : 每個人的聰明才智不一樣, : 大戶、基金經理人的資源比散戶多太多了, : 哪來的效率可言? 請搞清楚效率市場的定義: 證券在市場交易的價格,已經充分反應所有可用的資訊,則稱此市場有效率。 大戶可以控制特定股票的籌碼低價搜刮拉高後放消息倒貨, 既然他可以某程度上控制走勢,那麼這對他來說不是隨機漫步。 但是對一般投資人來說呢?如果他能得到的是你知我知獨眼龍也知的消息或方法, 那他真的可以靠這些資訊,獲得超額利益嗎? 再來講經理人,書中也提到那些基金公司嘔心瀝血弄出來的報告, 其準確度甚至不如一些最粗糙的經濟模型。 市場不是永遠都有效率, 但讓大部分自以為厲害的人長期表現劣於指數綽綽有餘。 : 本來就是了啊。大波段明明就有的就持續半年以上, : 哪裡來的效率? : 有效率,股市就不該有波動, : 就該一直線, : 隨著這市場所有的股票的股利發的多或少,而高或低。 如果你連甚麼是效率市場理論都不懂的話,就不要在那邊誤導版眾順便凸顯自身無知, 發文前去google可以同時減少浪費我們兩個的時間。 http://ntd2u.net/thread-758-1-1.html http://mail.nhu.edu.tw/~ysliau/ch08.pdf : 不要說別的。這個板靠這個贏的我猜至少人數有百位數以上。 如果整個股票版的版眾一起來擲骰子, 能連續擲三個六的人應該也有百位數以上,這證明甚麼? : 非皮毛的話,就變成投資學、或是財務管理教科書了。 : 這個你只要是台灣的文法商的商科如經濟學系、企管系等等都修得到, : 有用嗎? : 天曉得。 : 可以問問周遭這個系畢業又在金融業上班的人,是有多少人

請大家集氣來按讚~~

圖片
最近blog的流量創了歷史新高,在這邊感謝大家長期的支持愛護,也希望大家若看到不錯的內容,能夠多多在臉書按個【讚】以及【分享】唷!雖然只是滑鼠輕輕一點,對我來說卻是莫大的鼓勵! 臉書連結在此 對這個BLOG若有甚麼建議指教或是有希望我近期寫的主題,也歡迎在這邊留言喔! 想要看到最新文章,記得追蹤FB: 麥克風的市場求生手冊